2009年證券考試《發(fā)行與承銷》串講：第三章

　　(二)國家行政法規(guī)規(guī)定的條件

　　根據(jù)國務(wù)院的有關(guān)規(guī)定，企業(yè)改組為股份有限公司應(yīng)當(dāng)首先完成以下的工作：完成清產(chǎn)核資;有明確的發(fā)起人;經(jīng)占出資額2/3以上的出資者同意;凈資產(chǎn)不得低于總資產(chǎn)的30%;發(fā)起人出資比例不低于總股本的35%;流通資本不低于總股本的25%，總股本高于4億元，可不低于15%;符合國家產(chǎn)業(yè)政策;連續(xù)三年盈利，無違規(guī)行為記錄等。

　　(三)改組為上市公司的要求

　　國有企業(yè)改組為上市公司，應(yīng)符合下列條件：

　　1、其生產(chǎn)經(jīng)營符合國家產(chǎn)業(yè)政策。

　　2、其發(fā)行的普通股限于一種，同股同權(quán)。

　　3、發(fā)起人認購的股本數(shù)額不少于公司擬發(fā)行股本總額的35%。

　　4、在公司擬發(fā)行的股本總額中，發(fā)起人認購的部分不少于人民幣3000萬元，但是國家另有規(guī)定的除外。

　　5、向社會公眾發(fā)行的部分不少于公司擬發(fā)行股本總額的25%，擬發(fā)行股本超過4億元的，中國證監(jiān)會按照規(guī)定可以酌情降低向社會公眾發(fā)行部分的比例，但最低不少于公司擬發(fā)行股本總額的15%。

　　6、發(fā)起人在近3年內(nèi)沒有重大違法行為。

　　7、發(fā)行前一年末，凈資產(chǎn)在總資產(chǎn)中所占比例不低于30%，無形資產(chǎn)在凈資產(chǎn)中所占比例不高于20%。

　　8、近三年連續(xù)盈利。

　　三、企業(yè)改組為上市公司程序

　　根據(jù)《公司法》、《證券法》、《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》等法律、行政法規(guī)的規(guī)定，企業(yè)改組為股份有限公司并上市大致要經(jīng)過：1.提出改組設(shè)立申請，2.批準(zhǔn)設(shè)立股份有限公司，3.選聘中介機構(gòu)，4.證券公司立項，5.企業(yè)改制方案的實施，6.發(fā)行及上市輔導(dǎo)7.改制驗收，8.提出股票發(fā)行與上市申請，9.證券公司推薦，10.發(fā)行核準(zhǔn)，11.公開發(fā)行股票，12.申請上市13.股票上市公告并交易等過程。