2009年證券考試《證券基礎(chǔ)知識》重點與難點匯總

　　第五章金融衍生工具

　　本章共分三節(jié),分別是金融期貨與期權(quán)、可轉(zhuǎn)換證券、其他衍生工具。

　　第一節(jié)介紹金融期貨與期權(quán),其主要內(nèi)容包括金融期貨的定義、產(chǎn)生與發(fā)展、特征,外匯期貨、利率期貨以及股價指數(shù)期貨,金融期貨的經(jīng)濟功能,金融期權(quán)的定義、基本類型與主要種類、產(chǎn)生與發(fā)展,金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別。(注：這一節(jié)不作要求)

　　第二節(jié)介紹可轉(zhuǎn)換證券,其主要內(nèi)容包括可轉(zhuǎn)換證券的含義、發(fā)行可轉(zhuǎn)換證券的意義、可轉(zhuǎn)換證券的特點、可轉(zhuǎn)換證券的要素。

　　第三節(jié)介紹其他衍生工具,其主要內(nèi)容包括存托憑證的定義、美國存托憑證的市場運作、美國存托憑證的種類、存托憑證的優(yōu)點。認股權(quán)證的定義、認股權(quán)證的要素、認股權(quán)證的發(fā)行與交易、認股權(quán)證的內(nèi)在價值和投機價值,優(yōu)先認股權(quán)的意義、優(yōu)先認股權(quán)與認股權(quán)證的比較、優(yōu)先認股權(quán)的價值、備兌憑證的含義與意義等。

　　通過本章的學習,旨在使證券從業(yè)人員對主要的金融衍生工具有一個基本的了解。本章的難點主要有:可轉(zhuǎn)換證券的理論價值,可轉(zhuǎn)換證券的轉(zhuǎn)換價值,認股權(quán)證的內(nèi)在價值等。

　　第六章證券中介機構(gòu)

　　本章共分兩節(jié),分別是證券經(jīng)營機構(gòu)、證券服務(wù)機構(gòu)。

　　第一節(jié)為證券經(jīng)營機構(gòu),主要闡述證券經(jīng)營機構(gòu)的定義、產(chǎn)生與發(fā)展，證券經(jīng)營機構(gòu)的類型、地位與作用，主要的業(yè)務(wù)及證券經(jīng)營機構(gòu)的發(fā)展趨勢。證券經(jīng)營機構(gòu),又稱證券商,是由證券主管機關(guān)批準設(shè)立的在證券市場上經(jīng)營證券業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)。從證券經(jīng)營機構(gòu)從事的主要業(yè)務(wù)來看,證券經(jīng)營機構(gòu)的產(chǎn)生和發(fā)展與債券及股份制的產(chǎn)生、發(fā)展緊密相聯(lián)。證券經(jīng)營機構(gòu)的類型可分為:以美國、日本等為代表的,將銀行與證券業(yè)實行較為嚴格的分業(yè)管理,并設(shè)立專門機構(gòu)從事證券經(jīng)營業(yè)務(wù)的分離型;以德國等歐洲大陸國家為代表的,不區(qū)分銀行業(yè)務(wù)與證券業(yè)務(wù),也不設(shè)立專門機構(gòu)從事證券經(jīng)營業(yè)務(wù)的綜合型;我國證券經(jīng)營機構(gòu)的類型在《中華人民共和國證券法》(以下簡稱《證券法》)頒布實施之前可分為專營機構(gòu)和兼營機構(gòu)兩類。根據(jù)1999年7月1日實施的《證券法》第六條有關(guān)證券業(yè)和銀行業(yè)、信托業(yè)、保險業(yè)分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)管理的規(guī)定,我國證券經(jīng)營機構(gòu)中的兼營機構(gòu)將不復(fù)存在。證券經(jīng)營機構(gòu)的功能作用主要體現(xiàn)在媒介資金供需、構(gòu)造證券市場、優(yōu)化資源配置、促進產(chǎn)業(yè)集中等幾個方面。證券經(jīng)營機構(gòu)的主要業(yè)務(wù)有:承銷、經(jīng)紀、自營、兼并收購、基金管理、咨詢公司及其他業(yè)務(wù)等。從我國證券經(jīng)營機構(gòu)的發(fā)展來看,現(xiàn)階段,尤其是近年來有逐步向大型化、股份化、集團化方向發(fā)展的趨勢。

　　第二節(jié)為證券服務(wù)機構(gòu),主要介紹證券登記結(jié)算機構(gòu)定義、組織架構(gòu)、中央登記結(jié)算機構(gòu)的職能、證券登記結(jié)算機構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍;證券投資咨詢公司的性質(zhì)和特點、種類及業(yè)務(wù)范圍;信用評級機構(gòu)的概念、性質(zhì)及評級的程序;會計師事務(wù)所、審計師事務(wù)所、注冊會計師申請取得從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)許可證應(yīng)符合的條件、申請取得從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)許可證的程序,注冊會計師、會計師事務(wù)所有關(guān)證券的工作內(nèi)容、執(zhí)業(yè)規(guī)則及對取得從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)許可證的注冊會計師、會計師事務(wù)所的管理;資產(chǎn)評估機構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)應(yīng)具備的條件、從事證券業(yè)務(wù)資格取得的程序及對從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)資產(chǎn)評估機構(gòu)資格與業(yè)務(wù)的管理;律師事務(wù)所律師從事證券法律業(yè)務(wù)應(yīng)具備的條件、申請取得從事證券業(yè)務(wù)資格的程序、證券法律義務(wù)的主要內(nèi)容及對取得從事證券法律業(yè)務(wù)律師、律師事務(wù)所的管理;證券信息公司的主要任務(wù)。

　　通過本章的學習,要求證券業(yè)從業(yè)人員能基本掌握證券經(jīng)營機構(gòu)的定義、產(chǎn)生與發(fā)展、類型、地位與作用及主要的業(yè)務(wù);熟悉了解證券登記結(jié)算公司、證券投資咨詢公司、信用評級機構(gòu)、會計師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)、律師事務(wù)所等證券服務(wù)機構(gòu)的定義、性質(zhì)、特點、資格管理及主要業(yè)務(wù)內(nèi)容等。本章重點:掌握各種證券機構(gòu)的定義、性質(zhì)與特點、主要的業(yè)務(wù)內(nèi)容、證券從業(yè)資格的取得與管理等。