2009年證券考試《證券基礎(chǔ)知識》重點與難點匯總

　　第一章證券市場概述

　　本章共有三節(jié),分別是證券與證券市場、證券市場參與者、證券市場的地位與功能。

　　第一節(jié)從有價證券的基本概念開始,闡述了有價證券的7種分類及各自的概念。有價證券按發(fā)行主體不同,可分為公司證券、金融證券、政府證券和國際證券;按適銷性不同,可分為適銷證券和不適銷證券;按上市與否,可分為上市證券和非上市證券;按收益是否固定,可分為固定收入證券和變動收入證券;按發(fā)行地域或國家不同，可分為國內(nèi)證券和國際證券;按發(fā)行方式不同,可分為公募證券和私募證券;按性質(zhì)不同,可分為股票、債券和其他證券。有價證券具有產(chǎn)權(quán)性、期限性、收益性、流動性和風險性的特征。證券市場是有價證券發(fā)行和買賣的市場,證券市場與商品市場和借貸市場相比較有其自身的明顯特征。證券市場可以按不同的標準進行分類。證券市場按職能不同,可分為發(fā)行市場和流通市場;按證券性質(zhì)不同,可分為股票市場和債券市場;按交易組織形式不同,可分為交易所市場和柜臺交易市場。

　　證券市場的產(chǎn)生與社會化大生產(chǎn)和商品經(jīng)濟的發(fā)展緊密相連,特別是與股份公司和信用制度的發(fā)展密切相關(guān)。證券市場獲得快速發(fā)展的時期是20世紀初至20年代。在經(jīng)歷了20年代末30年代初的經(jīng)濟危機和兩次大戰(zhàn)以后,70年代后期起證券市場又{本文出自：www. zh ongguokw. cn中國考網(wǎng). cn}現(xiàn)了高度繁榮的局面,呈現(xiàn)金融證券化、證券投資者法人化、證券交易多樣化證券市場自由化、證券市場國際化和證券市場電腦化的全新特征。證券市場今后的發(fā)展將呈現(xiàn)金融創(chuàng)新進一步深化、發(fā)展中國家和地區(qū)的證券市場國際化將有較大發(fā)展的新趨勢。

　　第二節(jié)主要闡述證券市場的參與者。證券市場參與者包括證券市場主體、證券市場中介、自律性組織與證券監(jiān)管機構(gòu)。證券市場主體包括證券發(fā)行者和投資者。發(fā)行者為政府及其機構(gòu)、金融機構(gòu)、公司和企業(yè)。投資者按大類分主要有機構(gòu)投資者和個人投資者。機構(gòu)投資者主要有政府部門、企事業(yè)單位、金融機構(gòu)和公益基金等。證券市場中介包括證券經(jīng)營機構(gòu)和證券服務(wù)機構(gòu)。證券經(jīng)營機構(gòu)是指證券承銷商、證券經(jīng)紀商和證券自營商。證券服務(wù)機構(gòu)主要指證券登記結(jié)算公司、證券投資咨詢公司、信用評級機構(gòu)、會計師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)、律師事務(wù)所、證券信息公司等。自律性組織包括證券行業(yè)協(xié)會和證券交易所。證券監(jiān)管機構(gòu)可分為政府監(jiān)管機構(gòu)和自律性監(jiān)管機構(gòu)。政府監(jiān)管機構(gòu)按設(shè)置的不同有獨立機構(gòu)管理和政府機構(gòu)兼管兩類。我國現(xiàn)行的政府監(jiān)管機構(gòu)由中國證券監(jiān)督管理委員會及其下屬的地區(qū)性證券期貨監(jiān)管部門。

　　第三節(jié)主要闡述證券市場的地位與功能。按照整個金融市場體系的劃分,證券市場歸類于資本市場,是金融市場的重要組成部分。同時,證券市場與貨幣市場關(guān)系密切,證券市場上的資金往往是短期資金。按融資方式劃分,長期金融市場分為間接融資市場和直接融資市場,證券市場屬直接融資市場,它能降低籌資成本,為企業(yè)和政府籌得穩(wěn)定的資金供給,在金融市場中居于重要地位。證券市場的基本經(jīng)濟功能有:籌資,證券資產(chǎn)定價,資配置,為國有企業(yè)轉(zhuǎn)制服務(wù)等。

　　本章的重點是理解證券與證券市場的各種基本概念、特征和分類,證券市場的參與者以及各自的作用,證券市場的功能與地位等。本章名詞解釋多,記憶量大。不僅要理解各名詞的概念,而且要掌握名詞與名詞之間的相互關(guān)系。

　　第二章股票

　　本章共分四節(jié),分別是股份有限公司、股票特征與分類、普通股票與優(yōu)先股票以及我國現(xiàn)行的上市公司股票類型。[hide]

　　第一節(jié)主要內(nèi)容是有關(guān)股份有限公司的基礎(chǔ)知識,包括股份有限公司的性質(zhì)、設(shè)立、組織機構(gòu)、財務(wù)會計以及股份有限公司的合并、分立、破產(chǎn)、解散和清算。股份有限公司具有股份公司的一般性質(zhì),即具備獨立法人資格，以股份籌資形式組建，股份投資的永久性，所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)分離。股份有限公司有兩種設(shè)立方式,一是發(fā)起設(shè)立,二是募集設(shè)立。股份有限公司的組織機構(gòu)包括股東大會、董事會、監(jiān)事會和經(jīng)理等。股份有限公司財務(wù)管理的目標是股東財富最大化,而財務(wù)管理內(nèi)容分為資金籌集、資金投放和收益分配等部分。股份有限公司通過發(fā)行股票使股東的所有權(quán)和企業(yè)的法人財產(chǎn)權(quán)相對分離,從而發(fā)行股票是股份有限公司運作的基本內(nèi)容。

　　第二節(jié)介紹股票特征與類型,主要內(nèi)容有:股票的性質(zhì)、特征、類型。股票的性質(zhì)在于它在證券體系中的屬性,股票有收益性、風險性、流通性、永久性、參與性和波動性的特征。股票常見的分類方法有普通股票和優(yōu)先股票、記名股票和不記名股票、有面額股票和無面額股票、流通股票和非流通股票等。

　　第三節(jié)介紹了普通股票和優(yōu)先股票,其主要內(nèi)容包括普通股票的特征、普通股票股東享有的權(quán)利,優(yōu)先股票的特征、優(yōu)先股票的種類。普通股票是最基本、最重要的股票,是標準的股票,也是風險最大的股票,其股東享有公司經(jīng)營決策的參與權(quán)、公司盈利和剩余資產(chǎn)分配權(quán)以及優(yōu)先認股權(quán)。優(yōu)先股票則表現(xiàn)為股息率固定、股息分派優(yōu)先、剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先、一般無表決權(quán)等特征。優(yōu)先股票的種類是根據(jù)不同的附加條件劃分的，大致可分成累積優(yōu)先股與非累積優(yōu)先股等幾類。

　　第四節(jié)是我國現(xiàn)行的上市公司股票類型。由于自80年代中期我國股份制形式的試點企業(yè)就開始現(xiàn),并在近年迅速增加,因此我國現(xiàn)行的股票類型比較復(fù)雜,計有國有股、法人股、公眾股和外資股四種。