2010年注冊會計(jì)師考試《經(jīng)濟(jì)法》助記表格(4)

收購人★★

有下列情形之一的，不得收購上市公司：

1. 負(fù)有數(shù)額較大債務(wù)，到期未清償，且處于持續(xù)狀態(tài)。

2. 最近3年有重大違法行為或者涉嫌有重大違法行為。

3. 最近3年有嚴(yán)重的主裁判市場失信行為。

4. 收購人為自然人的，存在《公司法》規(guī)定的“不得擔(dān)任公司董事，監(jiān)事，高級管理人員的五種情形”：

（1）因貪污，賄賂，侵占財(cái)產(chǎn)，挪用財(cái)產(chǎn)，被判處弄罰，執(zhí)行期滿未愈5年，或者因犯罪被剝奪政治權(quán)利，執(zhí)行期滿未逾5年。

（2）擔(dān)任破產(chǎn)清算的廠長，對該企業(yè)的破產(chǎn)負(fù)有個(gè)人責(zé)任的，自該企業(yè)破產(chǎn)清算完結(jié)之日起未逾3年。

要約收購

★★★

通過證券交易所的證券交易，投資者持有或者通過協(xié)議，其他安排與他人共同持有一個(gè)上市公司已發(fā)行的股份達(dá)到30%時(shí)，繼續(xù)進(jìn)行收購的，應(yīng)當(dāng)向該上市公司所有股東（部份股東不行）發(fā)出收購上市公司“全部或部份”股份的要約。

注意：收購部份股份的要約應(yīng)當(dāng)約定，被收購公司股東承諾出售的股份數(shù)額超過預(yù)定收購的股份數(shù)額時(shí)，收購人按比例進(jìn)行收購。

協(xié)議收購

★

1.在收購協(xié)議達(dá)成后，收購人必須在3日內(nèi)將該收購協(xié)議向中國證監(jiān)會，證券交易所作出書面報(bào)告，并予公告，在公告前不得發(fā)行收購協(xié)議。

2.收購人收購或者通過協(xié)議，其他安排與他人共同收購一個(gè)上市公司已發(fā)行的股份達(dá)到30%時(shí)，繼續(xù)進(jìn)行收購的，應(yīng)當(dāng)向該上市公司所有股東發(fā)出收購上市公司全部或者部份股份的要約。但是，經(jīng)中國證監(jiān)會免除發(fā)出要約的除外。

一致行動人

★★★

1.一致行動人的界定

一致行動人，是指在上市公司的收購及相關(guān)股份權(quán)益變動活動中有一致行動情形的投資者。如沒有相反的證據(jù)，投資者有下列情形之一的，為一致行動人：

（1）投資者之間有股權(quán)控制關(guān)系。

（2）投資者受同一主體控制。

（3）投資者的董事，監(jiān)事或高級管理人員中的主要成員，同時(shí)在另一個(gè)投資者擔(dān)任董事，監(jiān)事或高級管理人員。

（4）投資者參股另一投資者，可以對參股公司的重大決策產(chǎn)生重大影響。

（5）銀行以外的其他法人，其他組織和自然人為投資者取得相關(guān)股份提供融資安排。

（6）投資者之間在合伙，合作，聯(lián)營等其他經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系。

（7）持有投資者30%以上股份的自然人，與投資者持有同一上市公司股份。

（8）在投資者任職的董事，監(jiān)事及高級管理人員，與投資者持有同一上市公司股份。

（9）持有投資者30%以上股份的自然人和在投資者任職的董事，監(jiān)事及高級管理人員，其父母，配偶，子女及其配偶，配偶的父母，兄弟姐妹及其配偶，配偶的兄弟姐妹及其配偶等親屬，與投資者持有同一上市公司股份。

（10）在上市公司任職的董事，監(jiān)事，高級管理人員及其前項(xiàng)所述親屬，同時(shí)持有本公司股份的，或者與其自己或者其前項(xiàng)所述親屬直接或者間接控制的企業(yè)同時(shí)持有本公司股份。

（11）上市公司董事，監(jiān)事，高級管理人員和員工與其所控制或者委托的法人或者其他組織持有本公司股份。

（12）投資者之間具有其他關(guān)聯(lián)系。

2.投資者及其一致行動人在一個(gè)上市公司中擁有的權(quán)益應(yīng)當(dāng)合并計(jì)算。

上市公司收購的權(quán)益披露

★★

應(yīng)當(dāng)進(jìn)行權(quán)益披露的情形

投資者及其一致行動人擁有權(quán)益的股份達(dá)到一個(gè)上市公司已發(fā)行

（1）股份的5%時(shí)，應(yīng)當(dāng)在該事實(shí)發(fā)生之日起3日內(nèi)編制權(quán)益變動報(bào)告書，向中國證監(jiān)會，證券交易所提交書面報(bào)告，抄報(bào)該上市公司所在地的中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)，通知該上市公司，并予公告。在上述期限內(nèi)，不得再行買賣該上市公司的股票。

（2）股份的5%后，通過證券交易所的證券交易，其擁有權(quán)益的股份占該上市公司已發(fā)行股份的比例每增加或者減少5%，應(yīng)當(dāng)依照前述規(guī)定進(jìn)行報(bào)告和公告。在報(bào)告期限內(nèi)和作出報(bào)告，公告后2日人，不得再行買賣該上市公司的股票。

權(quán)益變動報(bào)告書的編制

5%－0%

（1）及其一致行動人不是上市公司的第一大股東或者實(shí)際控制人，其擁有權(quán)益的股份達(dá)到或者超過該公司已發(fā)行股份的5%，但未達(dá)到20%的，應(yīng)當(dāng)編制簡式權(quán)益變動報(bào)告書。

（2）投資者及其一致行動人是上市公司的第一大股東或?qū)嶋H控制人，應(yīng)當(dāng)編制詳式變動報(bào)告書。

20%－30#

投資者及其一致行動人擁有權(quán)益的股份達(dá)到或者超過一個(gè)上市公司已發(fā)行股份的20%，但未超過30%的，應(yīng)當(dāng)編制詳權(quán)益變動報(bào)告書。

上市公司收購后事項(xiàng)的處理

★★★

1.收購期限屆滿，被收購公司股權(quán)分布不符合上市條件的（公開發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的25%以上），該上市公司的股票應(yīng)當(dāng)由證券交易所依法終止上市交易。其余仍持有被收購公司股票的股東，有權(quán)向收購人以收購要約的同等條件出售其股票，收購人應(yīng)當(dāng)收購。

2.在上市公司收購中，收購人持有的被收購上市公司的股票，在收購行為完成后的“12個(gè)月”內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

3.收購行為完成后，收購人應(yīng)當(dāng)在15日內(nèi)將收購情況報(bào)告中國證監(jiān)會和證券交易所，并予公告。